怎样选择最佳的固定收益型投资?

固定收益型投资市场是整个金融市场里最为安全的投资机会的代表。固定收益投资工具在债务资本市场进行交易,从这些投资里所获得的回报通常并不像投资其它资产类别那样有前途,例如股票、债券,它们是债务的形式,持续向投资者支付利息,使投资者获得固定的收益。虽然债券是最为可靠的投资,但它也有风险,某些固定收益投资比其它类型的投资更为安全

每个投资者会为自己的投资风险和回报设定一个大致范围。简而言之就是愿意承担多大的风险和想要获得多大的收益,例如在一年的时间里获得两位数百分比的回报。基于此,投资者可以确定某固定收益型投资对自己来说是否有利可图。

公司发行债券是出于给某些项目提供资金的需要,例如扩建。投资者成为借钱给公司的出借人(贷方),而公司则成为借款人(借方)。公司必须遵守相关规定,在债券的有效期内保留足够的利润和盈利,以保证有足量的现金向投资者支付本金。当合同期满时,要按照票面价值偿还固定收益投资。地方政府经常使用债券销售的收入来偿还国债,政府也会出于某些经费的需要而发行债券。

政府债券属于最为安全的固定收益型投资之一。这些投资合同的期限各有不同,可以从3个月到30年不等。其投资回报不像那些风险较大的债券那么高,但是投资者可以预期他们的本金支付在投资合同期内将是最为理想的。为了政府债券而违约,整个地区或国家将不得不拖欠债务,在主要经济体里,这种情况不太可能发生。

固定收益型投资中风险最大的是不良债务投资或高收益债券。虽然投资者可从这些证券中获得比公债(政府债券)高的收益,但是不良债务投资具有更高的违约风险。一般来讲,这些公司处于破产中或接近破产申请。如果一家经营不善的公司从破产的阴影中走了出来,该投资回报的潜力也会是巨大的。否则,投资者会损失所有的资金。

有些投资者可能会喜欢固定收益型基金。债券共同基金主要通过固定收益市场进行投资。通过选择债券型基金作为固定收益投资,投资者可以获得各种各样的具有不同风险级别的基金型证券,其中包括政府和公司的债券。

选择最佳的固定收益型投资的方法之一是获得由第三方评级机构和金融分析师提供的研究和评估信息。评估某债券发行商将对出借方(贷方)履约支付的可能性和拖欠债务的几率是评级机构的工作职能。根据这个评估,投资者可以判断风险和回报潜力是否适当。